Американські компанії прискорюють зусилля, спрямовані на зменшення залежності від китайських постачальників, навіть незважаючи на те, що офіційні особи у Вашингтоні та Пекіні намагаються покласти край їхнім напруженим відносинам.
За перші п'ять місяців цього року американський імпорт з Китаю скоротився на 24 відсотки порівняно з аналогічним періодом минулого року, згідно з даними Бюро перепису населення. Такі компанії, як HP, Stanley Black & Decker і Lego, є одними з тих, хто переорієнтовує свої лінії поставок для американських споживачів, щоб уникнути ризику бути затиснутими між конкуруючими наддержавами або в рамках більш довгострокової стратегії виробництва товарів ближче до споживачів.
У будь-якому випадку, роль Китаю як центру світового виробництва може зіткнутися з найсерйознішим викликом відтоді, як країна приєдналася до глобальної торговельної системи понад два десятиліття тому. Мексика, В'єтнам і Таїланд намагаються посягнути на домінування Китаю, хоча їм не вистачає його розмірів та інфраструктури світового класу.
Поєднання політичних та економічних сил зумовлює трансформацію ланцюгів поставок.
Тарифи США на приблизно дві третини китайських товарів, запроваджені за часів адміністрації Трампа, призвели до скорочення нових замовлень. Заробітна плата китайських фабричних робітників зросла, підриваючи одну з конкурентних переваг країни. Державницька економічна стратегія президента Китаю Сі Цзіньпіна, пов'язані з нею утиски приватних компаній і насторожений підхід до адміністрації Байдена ще більше охолодили комерційні зв'язки.
"Поведінка урядів один щодо одного - більш ворожа, конфронтаційна позиція - починає впливати на прийняття рішень приватним сектором, оскільки змінює профіль ризиків", - сказав Адам Слейтер, провідний економіст Oxford Economics в Лондоні.
За даними Оксфорда, на китайські товари припадає приблизно один з кожних шести доларів, які американці витрачають на імпорт, порівняно з майже одним з чотирьох до пандемії. Японія також купує менше в Китаї. Але європейські країни, такі як Німеччина і Франція, в основному залишаються на місці.
Іноземні інвестори, тим часом, будують менше нових китайських заводів, що свідчить про те, що інші країни Азії продовжуватимуть збільшувати свою частку американського імпорту за рахунок Китаю. Згідно з даними Оксфордського університету, щорічні витрати на нові або "збудовані з нуля" об'єкти в Китаї впали з приблизно 100 мільярдів доларів у 2010 році до 50 мільярдів доларів у 2019 році і сягнули лише 18 мільярдів доларів минулого року.
"Те, що ми спостерігаємо у зв'язку з відокремленням США, схоже, продовжиться", - сказав Слейтер. "Єдине питання в тому, як далеко це пошириться".
Адміністрація Байдена позитивно оцінює американо-китайську торгівлю, намагаючись запевнити китайський уряд, що Сполучені Штати хочуть лише "знизити ризики" комерційних зв'язків шляхом переміщення критично важливих ліній поставок до США або країн-союзників, а не прагнуть до економічного розлучення.
На тлі зростання занепокоєння з приводу національної безпеки адміністрація обмежила експорт до Китаю найсучасніших напівпровідників і планує незабаром оголосити про нові обмеження на американські інвестиції в китайські технологічні сектори.
Під час липневого візиту до Пекіна міністр фінансів Джанет Л. Єллен заявила, що "рекордно" високий рівень торгівлі між США та Китаєм минулого року продемонстрував, що "для наших компаній є достатньо можливостей для участі в торгівлі та інвестиціях".
Але навіть до цьогорічного падіння закупівель США у Китаю торгівля між двома країнами скорочувалася в реальному, або скоригованому на інфляцію, вираженні. За підрахунками Альфредо Каррільйо Обрегона, наукового співробітника Інституту Катона, минулорічний обсяг двосторонньої торгівлі в 690 мільярдів доларів був на 7 відсотків нижчим за піковий показник 2018 року, що передував торговельній війні.
Вартість американського імпорту з Китаю, скоригована на інфляцію, минулого року знизилася на 12% порівняно з п'ятьма роками раніше.
Високопоставлений чиновник Казначейства, який говорив на умовах анонімності, щоб обговорити внутрішні дискусії щодо зауважень міністра, сказав, що скоригований на інфляцію загальний обсяг імпорту залишається "дуже значним і близьким до історичного максимуму".
Раніше цього року Мексика стала головним торговельним партнером США, оскільки виробники все більше віддають перевагу регіональним мережам постачання, а не глобальним. Мексика, Канада та Китай по черзі посідали перше місце з початку торговельної війни 2018 року.
В'єтнам і Таїланд стали провідними альтернативами для компаній, які прагнуть диверсифікувати свою діяльність за межами Китаю, залишаючись при цьому по сусідству. А Індія привертає увагу таких виробників, як Apple, що планує збільшити виробництво iPhone у цій країні.
Електронна промисловість є лідером у пошуках нових виробничих майданчиків. За даними S&P Global Market Intelligence, частка Китаю в американському імпорті персональних комп'ютерів впала до 45% минулого року з 61% у 2016 році. За той же період частка китайських постачальників в імпорті принтерів до США впала до 23% з 48%.
За змінами стоять рішення, прийняті в незліченних залах засідань, а не в Білому домі.
"Уряди не займаються решорингом. Це роблять компанії", - каже Кріс Роджерс, керівник відділу досліджень ланцюгів поставок S&P Global Market Intelligence.
HP Inc. планує виробляти більше своїх бізнес-орієнтованих ноутбуків у Мексиці, одночасно збільшуючи виробництво споживчих моделей у Таїланді. У заяві, розміщеній на своєму веб-сайті минулого місяця, компанія HP повідомила, що додає в Мексиці "додаткове виробництво ноутбуків для обслуговування клієнтів по всьому регіону" і сподівається розширити існуючий завод з виробництва принтерів у Корваллісі, штат Оре.
Маючи 12 000 китайських постачальників та провідний центр досліджень і розробок у Шанхаї, компанія залишається відданою Китаю.
"Ми завжди шукаємо шляхи підвищення стійкості нашого глобального ланцюга поставок... Одним з ключових уроків останніх трьох років є необхідність мати додаткову гнучкість, і все більше клієнтів вимагають виробництва з декількох джерел", - відповів на запитання представник HP електронною поштою.
Stanley Black & Decker реорганізовує свій ланцюжок поставок, щоб до 2025 року скоротити щорічні витрати на 1,5 мільярда доларів. Виробник інструментів консолідує заводи; три роки тому він закрив китайський завод електроінструментів у Шеньчжені, а тепер обслуговує північноамериканський ринок із заводу в Мексиці. "Завдяки трансформації нашого ланцюжка поставок ми зробили кроки для покращення реагування та доставки для наших клієнтів, прискорення інновацій та часу виходу на ринок", - сказав представник компанії.
Виробник іграшок Lego також скорочує поставки з Китаю до США. За даними S&P Global, у 2015-2017 роках в середньому майже 18% продукції компанії в США щорічно надходило з Китаю. Минулого року цей показник знизився до 3 відсотків.
Мексика, яка протягом тривалого часу забезпечувала більше половини поставок компанії до США, включаючи її найпопулярніші товари, тепер становить 70 відсотків.
За словами Олівера Ліча, старшого менеджера зі зв'язків з громадськістю компанії, Lego має стратегію регіонального постачання вже близько 15 років. Lego обслуговує китайський ринок із заводу в Цзясіні і планує наступного року відкрити завод у В'єтнамі вартістю 1 мільярд доларів, щоб впоратися зі зростанням в Азії. У 2025 році компанія планує відкрити нову фабрику в Річмонді для постачання продукції в Америку.
"Розміщуючи виробництво та надаючи пріоритет постачальникам поблизу наших основних ринків, ми можемо швидко задовольнити місцевий попит, скоротити ланцюги поставок і зменшити перебої та вплив на навколишнє середовище, пов'язані з транспортуванням продукції на великі відстані", - сказав він.
Тим не менш, Китай залишається світовою фабрикою, на яку припадає 31% світової доданої вартості у виробництві, порівняно з 17% у Сполучених Штатів, які посідають друге місце в рейтингу.
Завдяки сучасним портам, автомагістралям і високошвидкісній залізниці, а також заводським кластерам, які можуть швидко пристосовуватися до мінливих умов, Китай зберігає переваги, з якими не може зрівнятися жодна інша країна. Китайські постачальники все ще домінують на ринках таких товарів, як акумулятори для електромобілів, кухонне приладдя і алюмінієві дверні та віконні рами, зазначає S&P Global.
"Такі країни, як Мексика, Індія та В'єтнам, користуються перевагами глобальної реорганізації ланцюгів поставок, щоб зменшити частку Китаю у світовому виробництві, але найближчим часом не зможуть кардинально змінити його домінування", - сказав економіст Есвар Прасад, старший професор міжнародної торговельної політики в Корнельському університеті. "Реальність така, що жодна інша економіка не може зрівнятися з масштабами та обсягами виробничого сектору Китаю, хоча розвиток як внутрішніх, так і зовнішніх факторів свідчить про те, що ми вже досягли або пройшли пік частки Китаю у світовому виробництві".
Деякі економісти кажуть, що падіння китайських поставок до Сполучених Штатів може бути не таким драматичним, як свідчать дані Бюро перепису населення. Звіти китайського уряду свідчать про менший спад.
Американські та китайські торгові показники вже давно не збігаються, частково через те, що вони по-різному враховують поставки через Гонконг. Але ще більший розрив між двома наборами бухгалтерських звітів відкрився під час торговельної війни. Американські компанії, схоже, занижували дані про свій імпорт з Китаю, щоб уникнути тарифів, запроваджених адміністрацією Трампа, згідно з дослідницькою запискою Федеральної резервної системи за 2021 рік.
Менші обсяги китайських поставок до США також відображають умови в конкретних галузях. Такі ритейлери, як Target і Walmart, замовляють менше китайських товарів, зосереджуючись на скороченні незвично високих запасів. За словами економіста Бреда Сетсера, старшого наукового співробітника Ради з міжнародних відносин, зміни в паназійській торгівлі електронікою також можуть затьмарювати картину, оскільки деякі товари, що походять з Китаю, відправляються до В'єтнаму для незначних завершальних штрихів перед тим, як потрапити до США.
"Частка Китаю на американському ринку впала набагато більше, якщо використовувати американські дані, ніж якщо використовувати дані про китайський експорт", - сказав він в електронному листі. "До речі, немає жодних сумнівів щодо нещодавньої слабкості, але є певні сумніви щодо того, наскільки США справді розірвали зв'язки з Китаєм".
Недоліки в торговельній політиці США утримують деяких американських покупців від перенесення більшої кількості заводських замовлень з Китаю.
Після того, як три роки тому закінчилася програма, яка дозволяла безмитно ввозити товари з багатьох країн, що розвиваються, компанії більше не мають стимулу переводити свої замовлення з Китаю в ці країни, сказав Стів Ламар, президент Американської асоціації виробників одягу та взуття. Аналогічна програма для десятків африканських країн закінчується у 2025 році.
"Федеральний уряд чітко проробив свою роботу, заохочуючи диверсифікацію від Китаю, - сказав він. "Але він не запропонував чітко, куди ця диверсифікація повинна йти".
